贵州轮胎(000589.CN)

黔轮胎A:产能扩张不及预期,不妨轮胎毛利率继续提升

时间:12-08-03 00:00    来源:中信建投证券

预计2012年0.21元,中性

总体上来说,2012年将是轮胎产品盈利能力大幅改善的一年,但是受产能限制及下游需求的低迷,收入不会迎来大幅增长,预计全年EPS为0.21,2012-14EPS分别为0.21、0.24、0.27。未来继续关注原材料下降幅度及下游需求情况,给予中性评级。